FONTES DE FINANCIAMENTO, PLANEJAMENTO TRIBUTÁRIO E DAS TÉCNICAS DE MATEMÁTICA FINANCEIRA

e em sua forma final, apresenta. dequado (__)provado. Tutor Prof. CIDADE / ESTADO ANO RESUMO No presente estudo de caso, analisamos como é a gestão financeira em termos de fontes de financiamento, planejamento tributário e das técnicas de matemática financeira para o Grupo empresarial JLJ. Fundado em 1982 com denominação de Nutriplus Alimentação Ltda, tornou-se sociedade anônima a partir de 1999, com a incorporação de demais empresas principalmente ligadas ao seguimento de alimentos. The data obtained in the research made it possible to analyze the need to raise financing to compose working capital, taxes collected by group companies and decision-making in conjunction with risk analysis. History is built with solidity, credibility and quality, caring makes all the difference are the words that guide the work of the professionals of the JLJ business group and its companies.

Keyword: Planning, Control, Financing SUMÁRIO 1 INTRODUÇÃO. DO DESENVOLVIMENTO. Das Fontes de Financiamento. Juros Simples. Juros Composto. Sistema de Amortização. A Contabilidade na Organização. A Administração de Recursos Humanos. Para tanto é necessário avaliar as condições de mercado para efetuar com menor risco possível esta expansão, neste cenário é fundamental comprar bem, ou seja, reduzir os custos aumentando a produtividade para estar cada vez mais competitivo e rentável. Na cidade de Salto, estado de São Paulo, o grupo possui um moderno e tecnológico centro de distribuição e operações em um condomínio, centro empresarial com sede própria. O grupo atua na área de responsabilidade social e sustentabilidade através de politicas próprias de inclusão social de pessoas com deficiência intelectual e com atitudes praticas nas áreas de preservação ambiental e reflorestamento.

O grupo alcançou uma posição privilegiada, atualmente possui em seu quadro, cerca de 7 mil colaboradores, 5 grandes centros de distribuição e mais de 25 filias, tratando assim de empresa de grande porte com receita operacional bruta acima de R$ 300 milhões/ano. Foco na inovação de produtos e serviços com investimentos em pesquisa, desenvolvimento e ações de marketing é uma constante em seus negócios. milhões em 2014). O aumento do endividamento total e da dívida líquida ao final de 2015 reflete principalmente uma redução de lucro líquido, pelo aumento do investimento em capital de giro (maior cobertura dos estoques), além de uma redução pontual no saldo de contas a pagar devido a uma readequação da produção no final do ano.

Com o aumento do endividamento, a múltipla dívida líquida/Ebitda foi de 1,08 em 2015 (0,77 em 2. Em 2015, havia R$ 2. milhões em empréstimos e financiamentos de longo prazo e R$ 1. Essa variação deve-se, principalmente, os investimentos em CAPEX (logística, manufatura e TI) e a maior necessidade de capital de giro. A conta Empréstimos e Financiamentos representavam 20,4% de passivo total e patrimônio líquido em 2014, em comparação com 11,1% em 2013. Não obstante a existência dos empréstimos e financiamentos descritos, acreditamos não possuir dependência em recursos advindos de terceiros para o desempenho dos negócios, tendo em vista a geração de caixa consistente e a solidez financeira da empresa. Captações pontuais, notadamente de curto prazo, fazem parte dos processos usuais do negócio.

A sociedade e suas controladas possuem contratos de financiamento mediante a abertura de crédito com o BNDES para viabilizar investimentos diretos, como, por exemplo, aperfeiçoamento de determinadas linhas de produtos, capacitação da área de pesquisa e desenvolvimento, modernização do centro empresarial e implantação de novos centros de distribuição. NCE Nota de Crédito à Exportação - Recursos destinados ao financiamento do capital de giro de exportação. Risco de Liquidez A gestão prudente do risco de liquidez implica manter caixa, títulos e valores mobiliários suficientes, disponibilidades de captação por meio de linhas de crédito compromissadas e capacidade de liquidar posições de mercado. A administração monitora o nível de liquidez consolidado da Sociedade considerando o fluxo de caixa esperado em contrapartida às linhas de crédito não utilizadas.

O valor contábil consolidado dos passivos financeiros, mensurados pelo método do custo amortizado. A receita líquida consolidada do grupo no ano de 2015 foi de R$ 7. Quando referidas receitas forem derivadas de operações ou títulos com vencimento posterior ao encerramento do período de apuração poderão ser rateadas pelos períodos a que competirem (RIR/1999, art. As despesas financeiras do Grupo estão relatadas abaixo: RECEITAS (DESPESAS) FINANCEIRAS Controladora Consolidado 2. Receitas financeiras Juros com aplicações financeiras 103. Ganhos com variação monetárias e cambiais 0 459 13. Ganhos com operações swap e forward 285. Ela estabelece qual alíquota será devida para cada produto. Assim, a correta e adequada classificação fiscal (NCM) é de vital importância para o estabelecimento da alíquota de IPI a ser recolhido nas operações.

Quando um produto novo é lançado no mercado ou mesmo quando uma nova empresa é criada, não podemos nos preocupar somente com os aspectos de aceitação, mas sim com a correta adequação do produto na classificação fiscal, pois, conforme a Tipi, a alíquota de IPI pode interferir na margem de lucro desse produto e torná-lo inviável à comercialização. Analise dos Créditos e os Débitos de ICMS e IPI As analises das demonstrações do valor adicionado informam que em dezembro de 2015 e 2014, os montantes de R$ 746. e R$ 786. Qualquer aumento na retenção do ICMS que possa impactar na diminuição nos volumes vendidos, seguramente vai afetar negativamente os negócios, condição financeira e resultados das operações. Da Matemática Financeira A Matemática Financeira é tão importante para a tomada de decisão na empresa que traz maior rentabilidade nos resultados.

As principais variáveis envolvidas no processo de quantificação financeira são: a taxa de juros, o capital e o tempo. A função Matemática financeira está ligada às áreas que exigem tomadas de decisões como no atual sistema de registros contábeis e tem se tornado cada vez mais importante no processo de tomada de decisões no sentido de atingir os objetivos da empresa. Na atual economia, globalizada, não se concebe qualquer projeto, seja de que área for em que o aspecto financeiro não seja um dos mais relevantes para sua execução. x 0,05 x 12 J = R$ 60. Onde o Montante (M) será igual a : M = C + J M = R$ 100. R$ 60. M = R$ 160. Juros Compostos Juros compostos são aqueles em que o juro do mês é incorporado ao capital, constituindo um novo capital a cada mês para o cálculo de novos juros.

Amortização também pode ser entendida como, um processo de extinção de uma dívida através de pagamentos periódicos, que são realizados em função de um planejamento, de modo que cada prestação corresponde à soma do reembolso do capital ou do pagamento dos juros do saldo devedor, podendo ser o reembolso de ambos, sendo que juros são sempre calculados sobre o saldo devedor. Os sistemas de amortização são os mais variados, alguns prevendo pagamento único, outros possibilitando parcelamentos. Alguns desses sistemas de amortização são mais comuns e têm até denominações próprias, como o sistema PRICE, usado pelo sistema financeiro da habitação ou o sistema americano, usado nos empréstimos internacionais. Outro não tem denominações próprias e, quando utilizados, são descritos pormenorizadamente nos contratos de empréstimo.

Os principais sistemas de amortização são: • Sistema de Amortização Constante – SAC; • Sistema de Amortização Francês (Price) – SAF; • Sistema de Amortização Misto – SAM; • Sistema de Amortização Americano – SAA; • Sistema de Amortização Crescente – Sacre; • Sistema de Amortização Variável (parcelas intermediárias). A Contabilidade na Organização O grupo em suas empresas que tem seu maior lucro com a venda de produtos e serviços na área de alimentação, em todo Brasil e em alguns países, e o que conta também são as parcerias e seus acionistas, atuam na compra de suas matérias-primas de diversos fornecedores, sendo os comodities como grãos, cereais, carnes, responsáveis por aproximadamente 50% dos custos. Os vinte principais fornecedores representaram 38% do total de custos com matéria-prima.

A empresa também possui contratos de longo prazo com os fornecedores mais importantes e possui alguns custos de matéria-prima atrelados ao dólar. A Administração de Recursos Humanos O grupo em suas empresas formam uma diversidade de profissionais altamente qualificados, pessoas que dão sua contribuição dia a dia nos diversos setores fazendo a diferença. Em termos de remuneração e reconhecimento, o grupo busca manter níveis de remuneração competitiva que nos possibilita manter e motivar os colaboradores e também atrair novos talentos. Conclusão Com base nas análises realizadas, concluímos que o Grupo Empresarial JLJ e suas empresas, demonstram ser uma empresa aberta a atitudes empreendedoras, bem como é sólida e confiável, com tendência de crescimento de suas atividades e melhoria de seus índices.

Observou-se que a capacidade de pagamento da empresa tem aumentado e que a mesma adota uma boa política de concessão de crédito com índices de inadimplência muito baixos. Constatamos que houve necessidade de financiamento para compor o capital de giro da empresa, bem como para investimentos em imobilizado. As empresas do grupo mantem comportamento empresarial que reconhecido por seus clientes o que identifica o grupo como uma companhia comprometida em proporcionar um retorno que vai além do lucro. As analises demonstram amadurecimento e o entendimento de que o ciclo estratégico que impulsiona o grupo à liderança dos mercados em que se propõe atuar entende-se com naturalidade a necessidade em evoluir. E necessário avaliar as condições de mercado para efetuar com menor risco possível esta expansão, neste cenário é fundamental comprar bem, ou seja, reduzir os custos aumentando a produtividade para estarem cada vez mais competitivo e rentável, com este pensamento, os administradores e controladores do grupo empresarial JLJ em suas empresas, demonstram claramente com este trabalho que estão trilhando um caminho certo de prosperidade e ganhos de crescimento com capital e trabalho.

REFERENCIAS ASSAF NETO, A. Estrutura e analise de balanços: um enfoque econômico – financeiro. ed. São Paulo: Atlas, 2010. Planejamento tributário. ed. São Paulo: Atlas, 2001. CAVALEIRO, Jean Carlos - Matemática Financeira. – ed. P. Matemática Financeira: aplicações à análise de investimentos. São Paulo: Pretince Hall, 2002.